Credit Suisse, l’une des plus grandes institutions financières au monde, a emprunté 50 milliards de francs suisses (53,7 milliards de dollars) à la Banque nationale suisse fournir “une action décisive pour renforcer de manière préventive sa liquidité”. Il a également déclaré avoir racheté des milliards de dollars de sa propre dette pour gérer ses dettes et ses frais de paiement d’intérêts.
Suite à cette nouvelle, les actions du deuxième prêteur du pays ont chuté de 30 % mercredi, entraînant également une forte chute des actions asiatiques. Cependant, les marchés se sont redressés après l’action du Credit Suisse pour rassurer les investisseurs. Le Credit Suisse a connu des difficultés ces dernières années à la suite d’une série de faux pas et de respect de la faillite de la banque suisse, obligeant les clients à retirer 123 milliards de francs suisses (133 milliards de dollars) de la banque l’année dernière.
La décision d’emprunter à la Banque nationale suisse faisait partie des efforts de l’institution financière pour rétablir la confiance dans ses opérations juste après la faillite de la Banque suisse. Les autorités suisses ont déclaré dans une déclaration conjointe avec le régulateur suisse des marchés financiers, la FINMA, que le Credit Suisse avait satisfait aux “exigences strictes en matière de fonds propres et de liquidités” imposées aux banques importantes pour le système financier au sens large. En outre, le Credit Suisse a racheté des milliards de dollars de sa propre dette pour gérer ses passifs et ses charges d’intérêts.
Les signaux de la faillite de Swissbank
Le principal actionnaire du Credit Suisse, le Banque nationale saoudienne, a refusé d’augmenter sa participation dans la banque, après une augmentation de capital à l’automne dernier. Le président de la Banque nationale saoudienne, Ammar Al Khudairy, a déclaré que la banque n’augmenterait pas sa participation pour des raisons réglementaires et statutaires, citant que “nous ne sommes pas enclins à entrer dans un nouveau régime réglementaire”.
Cela peut faire craindre que l’institution financière ne dispose plus de suffisamment de capital pour absorber les pertes en 2023, d’autant plus que ses coûts de financement deviennent prohibitifs. Pour endiguer les sorties de clients et apaiser les inquiétudes des fournisseurs de financement de gros, certains pensent que l’institution financière a besoin d’une autre émission de droits. Alternativement, il peut être nécessaire de rompre avec les entreprises saines vendues ou répertoriées séparément.
La faillite de Swissbank est une préoccupation mondiale
Les problèmes rencontrés par le Credit Suisse sont bien connus, mais sa taille et ses multiples filiales hors de Suisse, y compris aux États-Unis, pourraient causer un mal de tête potentiel beaucoup plus important. Ainsi, les problèmes des institutions financières sont pas seulement un problème suisse, mais mondial.
Suite à la nouvelle, le coût d’achat d’une assurance contre le risque de défaillance du Credit Suisse a atteint un nouveau record, ce qui a entraîné une chute d’autres actions bancaires européennes, telles que BNP Paribas, Société Générale, Commerzbank et Deutsche Bank. Deux sources de surveillance ont déclaré à Reuters que le La BCE avait contacté les banques pour les interroger sur leurs expositions au Credit Suisse.
Est-ce 2008 encore une fois?
Des inquiétudes concernant le Credit Suisse sont apparues à la suite des récents effondrements d’autres institutions financières telles que Silvergate, SVB et Signature. Si les problèmes du Credit Suisse ne sont pas nouveaux et ont provoqué un malaise chez les investisseurs et conduit au départ de clients, la situation est unique à la banque. Les clients et les entreprises fortunés retirent des fonds depuis des mois, ce qui a entraîné des sorties importantes l’an dernier.
Il n’est pas clair si la baisse le cours de l’action a entraîné une nouvelle augmentation des retraits des clients. Certains investisseurs s’inquiètent également des pertes non réalisées dans les portefeuilles d’investissement des banques européennes. Pour rassurer les investisseurs, le président du Credit Suisse a déclaré que la banque n’avait pas besoin d’aide gouvernementale et avait un bilan solide, et la banque aurait fait appel au soutien public de la Finma et de la Banque nationale suisse pour renforcer la confiance des investisseurs.
Source: Le Credit Suisse emprunte des milliards: la faillite de la banque suisse est-elle imminente?